Россия продала госбонды США

[Sergey from Sydney]

iva6717

На самом деле все будет несколько хитрее. Производители и оптовые продавцы джинсов скажут, что вот столько они готовы продать, а больше пока не могут, потому что у них контракты с их бизнес-партнерами расписаны на год вперед. Если покупатель будет очень настаивать, они согласятся продать больше, но значительно повысив цену: в компенсацию неустоек за разрыв контракта и ущерб их репутации надежных поставщиков.

[upgrade]

Sergey from Sydney в сообщении #1335560 писал(а):

как они отнесутся к вывозу такой суммы, причем единовременно

Вот информация ФБК:
230 млн квартира у спикеров, причем оказывается ну ооочень давно они этим заняты
А может уже должен возникнуть последовательный вопрос скока стоит должность там везде?
240 млн у главы пенсфонда и миллиард активов.
Все на своих местах и продолжают работать.
У всех эти активы набрались не в результате выигрыша в лоттерею.
Что будет делать легальная мировая власть в ситуации, когда ее потенциальный легальный конкурент уходит в нелегал - сперва отдельными представителями, а она будет сталкивать конкурента в системный нелегал - конкретно кэш могут вполне отгрузить, перепишут номерочки, и перешлют. Ведь 80 млрд. кэша для России это прекрасная отрава, вроде поставки наркотиков в китай, они будут работать на разложение и деградацию внутри россии, ведь все операции с ними будут нелегальны, ничего такого инвестиционного на них не купят, а вот яхты, роскошь и какую нибудь дорогу Москва Владивосток - вполне, то есть это аналог потребление наркоты, так то и нужно - чтобы незаконная деятельность начала доминировать и стала привычной.
Появятся какие нибудь юридические компании, которые будут помогать через оффшоры проводить такие операции - все на карандаш, и потихоньку наберут сроков с конфискациями на всех.

[schekn]

Sergey from Sydney

(Оффтоп)

Цитата:

Я вполне успешно инвестирую в недвижимость и акции.

Те кто инвестировал из друзей в недвижимость до 2008 , прогорели , у моего знакомого случился инфаркт, хотя кризис пришел из-за океана.
Те, кто вложились до 2014 также в минусе, особенно , кто купил дома в Черногории и Прибалтике.
Многие разорились. Долларовая цена упала в 2 раза.

[Sergey from Sydney]

schekn

(Оффтоп)

Крисиз - дело обычное. Я работаю в investment banking с 1994 года, а сам активно инвестирую лет 20, так что пережил не один кризис. После 2008 года мои акции тоже падали почти вдвое. И что? Это же бумажная потеря, с чего бы от этого получать инфаркт? Я тогда еще купил акций, пока они были дешевы. А сейчас кризис давно кончился, рынки вблизи исторических максимумов, все мои потери вернулись с хорошей лихвой.

А что до недвижимости: так у нас в дешевых районах падение цен на 25% - дело обычное. В дорогих районах цены гораздо стабильнее. Так что надо попросту знать, где покупать. И опять же, это бумажные потери.

А тoт ваш знакомый, наверное, слишком много занял, чтобы побольше инвестировать в недвижимость?

[Sergey from Sydney]

Некоторое развитие темы. Сейчас в Интернете немало спекуляций по вопросу: что же все-таки сделал ЦБ РФ с 80 млрд. долларов, вырученными от продажи US TSY. На днях ЦБ опубликовал ежеквартальный обзор своего управления российскими ЗВР, за март 2018. В этих отчетах публикуется географическое распределение валютных резервов, так что месяца через 3, когда будет опубликован обзор за июнь, мы, скорее всего, получим ответ на этот вопрос. Если только ЦБ РФ не изменит свою информационную политику: например, засекретит эти данные или введет новую графу типа "спецсредства".

Пока же остаeтся выдвигать гипотезы. Наиболее разумной выглядит, на мой взгляд, следующая: ЦБ положил основную часть этих долларов на счета в банках Каймановых островов и Бельгии. Поскольку по этим счетам нужно платить проценты, банки эти деньги инвестировали - как нетрудно догадаться, в US TSY. При этом проценты по вкладам, разумеется, меньше, чем купонные выплаты по бондам; разница - доход банков.

В пользу этой гипотезы говорит тот факт, что за апрель-июнь авуары в US TSY, принадлежащие Каймановым островам и Бельгии, выросли на 30 и 20 млрд. соответственно. Хотя, конечно, это лишь косвенное подтверждение. Банки Каймановых островов - это особенно специфические учреждения (что деликатно именуется "высоким уровнем банковской тайны"); очень и очень трудно выяснить, что стоит за теми или иными их действиями. Например, в декабре 2017 они взяли и продали US TSY аж на 70 млрд. (кстати, это лишний раз характеризует масштаб российских продаж) - зачем-то им вдруг понадобились наличные доллары в большом количестве.

PS. В мартовском отчете одна интересная деталь: доля инвестиций в китайские фин. инструменты выросла, по сравнению с мартом 2017, от 0.1% до 4.8%.

[kry]

Sergey from Sydney в сообщении #1344804 писал(а):

В мартовском отчете одна интересная деталь: доля инвестиций в китайские фин. инструменты выросла, по сравнению с мартом 2017, от 0.1% до 4.8%.

Не без печальных последствий: ЦБ рекордно вложился в юань и проиграл почти 2,2 млрд. резервов в долларах.

[upgrade]

Кроме зеленого кэша нет инструментов Российский рынок ценных бумаг, то есть по сути - фондовый рынок, фактически отсутствует, это видно и по количеству специалистов этого рынка (их едва ли наберется тысяча человек, а некоторые и вовсе единицы) и по количеству игроков и по количеству инструментов, по многим показателям, рынок умер не родившись, с него надо уходить, регулированием задушили - забили всё контролем и отчетностью, а устойчивость сделок и прав на ценные бумаги утонула в судебной системе и толпах регулировщиков. Рынок недвижимости так и не получил полноценного права собственности - и снова толпы регулировщиков и куча судебных решений, при которых ни один вменяемый инвестор ни в какие проекты не полезет без "крыши".
Центральному Банку с Минфином некуда на территории России вкладывать средства и механизмов такого вложения нет - любое вложение надо делать под "крышей" приближенных, так как судебная система не может защитить инвестиции от недобросовестных людей, обладающих властными полномочиями.
Класс инвесторов, которым ЦБ с минфином могли вы эмитировать финансы также умер толком не родившись - удушили регулированием.
И вот они сидят, всю поляну зачистили, рабочих рук нет, никто ничо не строит, а только либо банкротятся либо тырят, куда девать сбережения если американцы их готовятся серьезно так кусануть...
В такой ситуации - только кэш, почему? Потому что он анонимный и он надежный, а поскольку он анонимный его нельзя арестовать...до поры. Ничего не мешает американцам выпускать специальные серии банкнот, с помощью которых можно будет контролировать и оборот наличных также как контролируется оборот безнала.

[dsge]

Sergey from Sydney в сообщении #1344804 писал(а):

зачем-то им вдруг понадобились наличные доллары в большом количестве.

Значительная доля депозитов, как физических, так и юридических лиц, держится в банках на долларовых счетах. Возможно, создается буфер, чтобы избежать крупномасштабной банковской паники, т.е. неконтролируемого изъятия депозитов (bank run). Это может привести к тому, что вся банковская система встанет, а за ней и остальная экономика.

[upgrade]

dsge в сообщении #1344859 писал(а):

Значительная доля депозитов, как физических, так и юридических лиц, держится в банках на долларовых счетах

Возможно, что не в этом дело, так как в августе частные и корпоративные клиенты вывели из банковской системы 6,4 млрд долл. На вклады граждан пришлось чуть больше миллиарда. В сентябре тренд продолжился. Хотя общих цифр еще нет, в Сбербанке подсчитали, что лишились еще почти миллиарда вкладов физлиц. Reuters оценивает сентябрьский отток с валютных депозитов в Сбербанке почти в 2 млрд долл. Таким образом, за два месяца «ноги» из банковской системы «сделали» почти 10 млрд долл.

[dsge]

upgrade в сообщении #1344867 писал(а):

Возможно, что не в этом дело,

Скорее всего именно в этом. По вашей же ссылке моя гипотеза как бы подтверждается:

Цитата:

Объемы наличных долларов, которые уже сейчас есть у коммерческих банков, превышает 10 миллиардов. Всего граждане, по словам главы ЦБ Эльвиры Набиуллиной, держат в банках около 90 миллиардов долларов. У Центрального банка также есть накопления. По разным оценкам — от 30 до 35 миллиардов долларов наличными.
Поэтому можно смело утверждать, что если обстановка не будет носить жутко панический характер, то все вкладчики, которые захотят забрать свои деньги, смогут это сделать. А те, кто не захочет, будут спокойно ждать и получать свои проценты. Тем более что в сентябре проценты по валютным вкладам были увеличены.

[upgrade]

dsge
Данные ЦБ. Значит 30 млрд. - это все долларовые вклады (примерно 50% от 5 трлн.)

[Sergey from Sydney]

dsge в сообщении #1344859 писал(а):

Sergey from Sydney в сообщении #1344804 писал(а):

зачем-то им вдруг понадобились наличные доллары в большом количестве.

...Возможно, создается буфер, чтобы избежать крупномасштабной банковской паники, т.е. неконтролируемого изъятия депозитов (bank run)...

В той моей фразе "им" - это банкам Каймановых островов. Не думаю, что им грозит bank run. Речь о том, что для каймановых банков крупные операции с US TSY, вполне сравнимые с обсуждаемой российской продажей, дело обычное, и само по себе это еще ни о чем не говорит.

-- Ср окт 10, 2018 10:04:11 --

upgrade в сообщении #1344825 писал(а):

Кроме зеленого кэша нет инструментов

В Обзоре центрального банка (Excel) на его странице (кстати, спасибо за наводку) действительно "наличная иностранная валюта" и "депозиты" идут в разных строках. Но это не значит, что "наличная иностранная валюта" - это бумажныe 100-доллaрoвые купюры, как утверждает Виктор Тунёв по вашей ссылке.

Forbes писал(а):

С начала года объем наличной валюты и депозитов в международных резервах вырос на 61 млрд. В основном это депозиты в международных банках (на сумму 33 млрд), а также в национальных центробанках (на сумму 28 млрд, включая средства на счетах в Банке международных расчетов и МВФ).

Кстати, эти цифры подтверждают кайманскую гипотезу.

-- Ср окт 10, 2018 10:17:37 --

dsge в сообщении #1344898 писал(а):

Цитата:

У Центрального банка также есть накопления. По разным оценкам — от 30 до 35 миллиардов долларов наличными.

И вот это "наличными", как видите, воспринимается буквально. Как сотни тонн 100-долларовых купюр, хранящихся где-то на ул. Правды. А строка "наличная иностранная валюта" в обзоре ЦБ это восприятие дополнительно подкрепляет.

Вот, по ссылке upgrade:

Цитата:

по информации экономистов, ЦБ за последнее время ввез в страну 30 миллиардов долларов

В какой форме он их "ввез в страну"? Опять много тонн бумажных купюр?

-- Ср окт 10, 2018 10:19:38 --

kry в сообщении #1344818 писал(а):

Не без печальных последствий

Дело житейcкое: плата за снижение политических рисков. Насколько эта плата оправдана - вопрос другой.

[LazyFool1]

Можно вопрос немного не по теме? Вот США закрывают свой рынок для Китая, одновременно теряя внешний из-за того же экономического Чингисхана, но может ли промышленное общество не быть экпортноориентировованным, или печатный станок защитит? Китай осадил США?

[dsge]

LazyFool1 в сообщении #1348722 писал(а):

США закрывают свой рынок для Китая, одновременно теряя внешний из-за того же

США повысили тарифы на некоторые китайские товары, это не является закрытием рынка для Китая. Китай в ответ повысил тарифы на некоторые американские товары.
Американская экономика - пример экономики, ориентированной больше на внутренний рынок, чем на экспорт.

[LazyFool1]

dsge, суммарно повышение пошлин превысит полтриллиона долларов, мне кажется, это можно назвать решительными действиями.