Здравствуйте. Возник вопрос:
Есть понятие «котировочная цена фьючерсного контракта» - цена контракта, определяемая в ходе торговой сессии. Как именно представляется котировочная цена: в виде двойной котировки, с учетом цены покупателя и продавца или «одним числом»?
В книге Буренина котировочная цена представлена одним значением. Например, цена мартовского фьючерса на акцию 110р. А в книге «Деривативы. Курс для начинающих» котировочная цена записана двойной котировкой. Например, цена мартовского фьючерса на алюминий 3083.0 / 3085.0
И еще вопрос в продолжение темы. Если котировочная цена представляется в виде двойной котировки, то как происходят взаимозачеты по фьючерсном контракту? Насколько я понял, выигрыш одного равен проигрышу другого, т.е. деньги перетекают из одного кармана в другой.
Предположим, вы купили фьючерс по цене 1000р. Соответственно, кто-то другой вам его продал по 1000р. Если через день котировочная цена стала равной 1100 – 1200. Получается, что покупатель выиграл 200р., т.к. цена покупателя стала равной 1200. Продавец потерял 100р., т.к. такой же контракт можно продать сегодня по 1100р. Т.е. покупатель выиграл больше, чем потерял продавец.
Спасибо за ответы!
