2014 dxdy logo

Научный форум dxdy

Математика, Физика, Computer Science, LaTeX, Механика и Техника, Химия,
Биология и Медицина, Экономика и Финансовая Математика, Гуманитарные науки





Начать новую тему Ответить на тему
 
 В чем выгоднее держать валюту продолжительный срок?
Сообщение10.03.2017, 23:42 


11/06/16
159
Здравствуйте! Хотелось бы провести некоторый анализ валют. Боюсь, что скорее всего пытаюсь изобрести велосипед, но тем не менее.
Погуглив, я натыкался на экономические предпосылки, которые позволяют делать предположение -- в чем удобно хранить, а статистического или эконометрич. исследования не нашел.

Возьмем некоторую сумму в 2 000 000 рублей. Хочется исследовать наиболее удачные пропорции валют, в которых выгоднее держать эту сумму. Ясно, что можно положить на депозит, но случись девальвация, прогоришь.
Потому хочется перестраховаться. Знаю, что депозит в заморской валюте со смешными процентами. Была мысль держать четверть в рублях, четверть в долларах, еще четверть в евро, а оставшуюся четверть юанях.

Так вот есть же статистика колебаний курсов валют к рублю, потому можно построить многофакторную регрессионную модель, где независимой переменной будет рубль, а зависимые -- те 4, про которые говорил выше в конкретный момент времени.
Можно узнать как раз весовые коэффициенты нужных валют. Ясно, что может влиять сезонность. Получится ли что-то толковое?

 Профиль  
                  
 
 Re: В чем выгоднее держать валюту продолжительный срок?
Сообщение11.03.2017, 00:22 
Заслуженный участник
Аватара пользователя


01/03/06
12813
Москва
Интересно, а как учесть влияние на курс валют политических факторов? Например, брекзит, возможный приход радикальных левых к власти во Франции, возможный кризис власти в Германии,наплыв беженцев и т.п. могут быстренько развалить Евросоюз, и тогда евро рухнет. Или наметившийся политический кризис в США уронит доллар. Или возможная война США и их союзников на востоке и Китаем за острова в южно-китайском море уронит сразу и доллар, и юань, или...
Эти риски можно поймать регрессиями и многофакторами? :shock:

 Профиль  
                  
 
 Re: В чем выгоднее держать валюту продолжительный срок?
Сообщение11.03.2017, 00:47 
Заслуженный участник
Аватара пользователя


11/12/05
6072
Brukvalub в сообщении #1198958 писал(а):
Эти риски можно поймать регрессиями и многофакторами?

Такие риски ловятся только на основании инсайдерской информации, и то не всегда. Незадолго до американских выборов ведущие "знатоки-экономисты" предрекали обвал финансовых бирж, если победит Трамп:
http://www.cnbc.com/2016/11/02/this-is- ... -wins.html
http://fortune.com/2016/11/08/donald-tr ... cks-crash/
http://www.politico.com/story/2016/10/d ... ets-230164

А вот графики того же Dow Jones и NASDAQ, с прошлого года и по март текущего, на самом деле:

Вложение:
DowJones.png
DowJones.png [ 43.98 Кб | Просмотров: 0 ]

Вложение:
Nasdaq.png
Nasdaq.png [ 33.74 Кб | Просмотров: 0 ]

 Профиль  
                  
 
 Posted automatically
Сообщение11.03.2017, 01:01 
Модератор


19/10/15
930
 i  Тема перемещена из форума «Помогите решить / разобраться (М)» в форум «Экономика и Финансовая математика»
Причина переноса: тематика.

 Профиль  
                  
 
 Re: В чем выгоднее держать валюту продолжительный срок?
Сообщение11.03.2017, 01:18 
Заслуженный участник


16/09/12
2483
PWT в сообщении #1198951 писал(а):
Хочется исследовать наиболее удачные пропорции валют, в которых выгоднее держать эту сумму.


Смотря с какой целью и на какой срок держать. Например, на горизонте в несколько кварталов, пока ЕЦБ не закончит количественное смягчение, курс евро будет находиться под давлением и поэтому надо меньше средств держать в евро, но на горизонте в 5-10 лет эта стратегия совершенно не работает.

PWT в сообщении #1198951 писал(а):
Была мысль держать четверть в рублях, четверть в долларах, еще четверть в евро, а оставшуюся четверть юанях.


Юань не стоит брать, по крайней мере пока что - валюта не является полноценно свободно конвертируемой, фактически центральный банк КНР использует вариант гибкого currency board с привязкой к доллару США. Плюс проблемы с двойным курсом в континентальном Китае/Гонконге и крайне большие издержки при переводе из юаня и в юань. Лучше выбрать что-нибудь более классическое: японскую иену, британский фунт или швейцарский франк.

 Профиль  
                  
 
 Re: В чем выгоднее держать валюту продолжительный срок?
Сообщение11.03.2017, 01:36 


11/06/16
159
Спасибо! Если, например, держать год, то как лучше (если не произойдет войн и кризисов, которые значимо могут повлиять?) Не слышал про двойной курс юаня, странно это как-то выглядит. А где об этом можно почитать?

 Профиль  
                  
 
 Re: В чем выгоднее держать валюту продолжительный срок?
Сообщение11.03.2017, 01:42 
Заслуженный участник


16/09/12
2483
PWT в сообщении #1198984 писал(а):
Спасибо! Если, например, держать год, то как лучше (если не произойдет войн и кризисов, которые значимо могут повлиять?)


Если только для сбережения (не будете их тратить и не хотите получить прибыль), то, например, корзина из доллара, евро и иены в пропорции 60:30:10 соответственно. Но это на условный год вперед, потому что чем больше срок, тем больше надо учесть: для примера, не стоит забывать о тех длинных циклах, которые существуют с конца 1960ых в паре евро (и его предшественниках) и доллара:

http://fxtop.com/en/historical-exchange-rates-graph-zoom.php?C1=EUR&C2=USD&A=1&DD1=&MM1=&YYYY1=&DD2=10&MM2=03&YYYY2=2017&LARGE=1&LANG=en&VAR=0&MM1M=0&MM3M=0&MM1Y=0

 Профиль  
                  
 
 Re: В чем выгоднее держать валюту продолжительный срок?
Сообщение11.03.2017, 03:26 
Аватара пользователя


08/08/14
960
Москва
Инвестор против трейдера, это как водитель, корректирующий траекторию своей машины раз в километр.

 Профиль  
                  
 
 Re: В чем выгоднее держать валюту продолжительный срок?
Сообщение11.03.2017, 06:29 
Аватара пользователя


29/04/13
2810
kry в сообщении #1198978 писал(а):
крайне большие издержки при переводе из юаня и в юань.

А зачем переводить из юаня в юань?

Ну вот у меня горизонт — вся оставшаяся жизнь. Основная задача — сильно не потерять, встретить старость по-прежнему обеспеченным человеком.

Недвижимость(дом, земля, квартиры, гараж), евро, доллары, рубли, золото, серебро, платина. На этих китах и стою. Процентные соотношения не указываю, хотя понимаю, что они весьма важны.

Хотел бы ещё земли прикупить, несмотря на то, что налоги подняли.

 Профиль  
                  
 
 Re: В чем выгоднее держать валюту продолжительный срок?
Сообщение11.03.2017, 11:20 
Заслуженный участник


16/09/12
2483
Yadryara в сообщении #1198999 писал(а):
А зачем переводить из юаня в юань?


Как минимум, чтобы менять соотношения вложенных средств при необходимости. Кроме того в жизни бывают разные ситуации: например, вам понадобятся срочно деньги и для этого придется выйти из одной валюты в другую. Издержки для операций с юанем будут больше, чем для иены, фунта или франка, не говоря уж о долларе и евро.

Yadryara в сообщении #1198999 писал(а):
Ну вот у меня горизонт — вся оставшаяся жизнь.


Ну вы же понимаете, что это довольно расплывчатый горизонт: вы можете прожить пару лет, а можете еще 50 лет (чего я вам искренне и желаю).

 Профиль  
                  
 
 Re: В чем выгоднее держать валюту продолжительный срок?
Сообщение11.03.2017, 13:08 
Заслуженный участник


05/08/14
951
PWT в сообщении #1198951 писал(а):
Получится ли что-то толковое?

Не получится.
PWT в сообщении #1198951 писал(а):
Погуглив, я натыкался на экономические предпосылки, которые позволяют делать предположение -- в чем удобно хранить, а статистического или эконометрич. исследования не нашел.

В интернете много всякого мусора, и заинтересованных в ваших деньгах.
PWT в сообщении #1198984 писал(а):
Если, например, держать год, то как лучше (если не произойдет войн и кризисов, которые значимо могут повлиять?)

А какой смысл? Недавно новый министр экономики России заявил, что рубль самая стабильная валюта в мире. Если вы собираетесь тратить через год накопления в рублях, то разумно держать депозит в рублях. В данный момент, учитывая нулевые процентные ставки для конвертируемых валют и издержки на комиссионные на трансакции, инвестирую в валютную корзину, намного вероятнее потерять потенциальный доход в рублях, чем застраховаться от девальвации рубля.
Для крупных корпораций, оперирующих на разных рынках эта проблема, конечно, актуальна.
PWT в сообщении #1198984 писал(а):
А где об этом можно почитать?

Например:
http://comisef.eu/files/wps012.pdf

 Профиль  
                  
 
 Re: В чем выгоднее держать валюту продолжительный срок?
Сообщение11.03.2017, 13:42 
Заслуженный участник


07/07/09
4855
dsge в сообщении #1199071 писал(а):
Недавно новый министр экономики России заявил, что рубль самая стабильная валюта в мире. Если вы собираетесь тратить через год ...

А что, через год Сечин продаст остальное?

 Профиль  
                  
 
 Re: В чем выгоднее держать валюту продолжительный срок?
Сообщение11.03.2017, 13:49 
Заслуженный участник


05/08/14
951
Xey в сообщении #1199075 писал(а):
А что, через год Сечин продаст остальное?

Остальное от чего?

 Профиль  
                  
 
 Re: В чем выгоднее держать валюту продолжительный срок?
Сообщение12.03.2017, 13:10 


23/02/12
1500
Рекомендовал бы держать в долларах и длинном рублевом депозите. Сейчас ставки по рублевым депозитам хорошие, а потом могут падать. Учесть все факторы, особо политические, невозможно! Была бы сумма больше, то лучше бы в недвижимость.

 Профиль  
                  
Показать сообщения за:  Поле сортировки  
Начать новую тему Ответить на тему  [ Сообщений: 14 ] 

Модераторы: zhoraster, Супермодераторы



Кто сейчас на конференции

Сейчас этот форум просматривают: нет зарегистрированных пользователей


Вы не можете начинать темы
Вы не можете отвечать на сообщения
Вы не можете редактировать свои сообщения
Вы не можете удалять свои сообщения
Вы не можете добавлять вложения

Найти:
Powered by phpBB © 2000, 2002, 2005, 2007 phpBB Group